Mover Média Unidade Raiz

O teste de um teste de raiz unitária média móvel para uma unidade de raiz no modelo de média móvel é discutido. Primeiro, para o modelo estacionário MA (1), sugerimos um teste de tipo de pontuação que seja localmente melhor invariante e imparcial. O desempenho do teste para amostras finitas é comparado com o teste mais poderoso. O comportamento assintótico do teste também é considerado ao computar o poder de limitação sob uma seqüência de alternativas locais. Então, estendemos o modelo a uma ordem infinita MA e sugerimos um teste para este caso estendido. Se você tiver problemas ao fazer o download de um arquivo, verifique se você possui o aplicativo apropriado para vê-lo primeiro. Em caso de problemas adicionais, leia a página de ajuda IDEAS. Observe que esses arquivos não estão no site IDEAS. Seja paciente porque os arquivos podem ser grandes. Artigo fornecido pela Cambridge University Press em sua revista Econometric Theory. Volume (Ano): 6 (1990) Issue (Month): 04 (December) Páginas: 433-444 por Robert F. Engle, Aaron D. Smith, F. Engle, Aaron, D. Smith - Revisão de Economia e Estatística. 1998. Este artigo tem como objetivo colmatar o fosso entre os processos onde os choques são permanentes e aqueles com choques transitórios mediante a formulação de um processo no qual o impacto longo de cada inovação é variável no tempo e estocástico. Os choques transitórios freqüentes são complementados por turnos permanentes ocasionais. O Sto. Este artigo tem como objetivo colmatar o fosso entre os processos onde os choques são permanentes e aqueles com choques transitórios mediante a formulação de um processo no qual o impacto longo de cada inovação é variável no tempo e estocástico. Os choques transitórios freqüentes são complementados por turnos permanentes ocasionais. O processo estocástico de pausas permanentes (STOPBREAK) baseia-se na premissa de que um choque é mais provável que seja permanente se for grande do que se for pequeno. Esta formulação é motivada por uma classe de processos que sofrem rupturas estruturais aleatórias. A consistência e a normalidade assintótica das estimativas de máxima verossimilhança são estabelecidas e os melhores testes de hipóteses locais do nulo de uma caminhada aleatória são desenvolvidos. O modelo é aplicado aos preços relativos dos pares de ações e o resultado significativo das estatísticas de teste. PALAVRAS-CHAVE: quebras estruturais, média móvel não linear, raízes unitárias, estimativa de máxima probabilidade máxima, teste de Neyman-Pearson, melhor teste local, cointegração temporária. 1. INTRODUÇÃO Os analistas das séries temporais tendem a traçar uma linha nítida entre os processos em que os choques têm um efeito permanente e aqueles onde não o fazem. O exemplo mais notável disso é a distinção entre os processos estacionários AR (1), onde todos os choques são transitórios e a caminhada aleatória. À medida que a raiz autorregressiva se aproxima de uma, a taxa a que os choques esperam diminuir, mas eles permanecem transitórios. Este artigo tem como objetivo colmatar o fosso entre transitoriedade e permanência através da formulação de um processo no qual o impacto longo de cada observação é variável no tempo e estocástico. Em um extremo, todas as inovações são transitórias e, no outro, todos os choques são permanentes. 2 por Kirstin Hubrich, Helmut Ltkepohl, Pentti Saikkonen. 1998. A literatura sobre testes de cointegração de sistemas é revisada e os vários conjuntos de premissas para a validade assintótica dos testes são comparados em um quadro unificador geral. A comparação inclui testes de taxa de verossimilhança, multiplicador de Lagrange e testes de tipo Wald, testes de aumento de atraso, te. A literatura sobre testes de cointegração de sistemas é revisada e os vários conjuntos de premissas para a validade assintótica dos testes são comparados em um quadro unificador geral. A comparação inclui testes de taxa de verossimilhança, multiplicadores de Lagrange e testes de tipo Wald, testes de aumento de atraso, testes baseados em correlações canônicas, testes de Stock-Watson e testes não paramétricos de Bierensampapos. Os resultados assintóticos sobre o poder desses testes e os estudos anteriores de simulação de amostras pequenas são discutidos. Outras questões e propostas no contexto dos testes de co-integração dos sistemas também são consideradas brevemente. Novas simulações são apresentadas para comparar os testes em condições uniformes. É dada especial ênfase à sensibilidade do desempenho do teste em relação às propriedades de tendência do DGP. Palavras-chave: testes de cointegração de sistemas, testes de LR, testes não paramétricos, poder assintótico, simulações de amostras pequenas 1 Agradecemos a Christian Muller por ajudar nos cálculos e. Por O. Arda Vanli, Enrique Del Castillo. As abordagens tradicionais para a identificação em loop fechado de modelos de função de transferência exigem um conjunto de dados suficientemente grande e formas de modelo suficientemente gerais, ao mesmo tempo que requerem alguma forma de excitação externa (um sinal de tramposo) seja aplicada ao processo. No limite, como o dith. As abordagens tradicionais para a identificação em loop fechado de modelos de função de transferência exigem um conjunto de dados suficientemente grande e formas de modelo suficientemente gerais, ao mesmo tempo que requerem alguma forma de excitação externa (um sinal de tramposo) seja aplicada ao processo. No limite, à medida que o sinal de dither domina as ações de controle, a identificação é mais fácil, mas a operação do processo torna-se mais próxima daquele de um processo descontrolado (isto é, em circuito aberto), que pode ser inaceitável. Este artigo propõe um procedimento de identificação do sistema de ciclo fechado que visa melhorar as estimativas dos parâmetros do modelo, incorporando conhecimento prévio sobre o processo sob a forma de restrições sem o uso de um sinal de tremor. Um estudo de simulação de Monte Carlo é apresentado para ilustrar os pequenos benefícios da amostra de adicionar várias formas de restrições. É mostrado como as restrições baseadas no conhecimento do processo, que é relativamente fácil de saber da experiência anterior, resultam em modelos melhor identificados entre a classe de restrições consideradas. Em particular, o conhecimento do atraso entrada-saída do processo é mostrado como o mais importante na identificação de um processo em ciclo fechado. Um exemplo baseado em um processo real ilustra as vantagens do método proposto em relação à abordagem do sinal de detecção. Palavras-chave: modelos de função de transferência Box-Jenkins, mínimos quadrados não-lineares restritos, conhecimento prévio do processo, controle de feedback. 1 de Eiji Kurozumi - Hitotsubashi Journal of Economics. 2009. Nós propomos um teste de estacionança (de tendência) com um bom tamanho de amostra finito mesmo quando um processo é (de tendência) estacionário com forte persistência, isso é útil para distinguir entre um processo estacionário (de tendência) com forte persistência e um processo de raiz unitária. Pode ser considerado como um versio modificado. Nós propomos um teste de estacionança (de tendência) com um bom tamanho de amostra finito mesmo quando um processo é (de tendência) estacionário com forte persistência, isso é útil para distinguir entre um processo estacionário (de tendência) com forte persistência e um processo de raiz unitária. Poderia ser considerado como uma versão modificada do teste de Leybourne e McCabes (1994, LMC), mas com um método de correção diferente para correlação em série. Uma simulação de Monte Carlo revela que, em termos de tamanho empírico, nosso teste está mais próximo do valor nominal do que o teste LMC original e é mais poderoso do que o teste LMC com valores críticos ajustados ao tamanho. . Propomos uma nova estatística de teste para a estacionaridade de tendência contra a estabilidade de diferença usando estimadores de densidade espectral. A densidade espectral do primeiro processo diferenciado é igual a zero na freqüência zero sob a posição de estabilidade nominal nula, enquanto que a estabilidade de diferença resulta positiva s. Propomos uma nova estatística de teste para a estacionaridade de tendência contra a estabilidade de diferença usando estimadores de densidade espectral. A densidade espectral do primeiro processo diferenciado é igual a zero na freqüência zero sob a nulidade da estacionança de tendência, enquanto que a estabilidade de diferença produz um espectro positivo perto de uma freqüência zero. Com essa natureza unilateral do espectro, construímos procedimentos de teste válidos com base em estimadores de densidade espectral baseados no núcleo. Note-se que o estimador de densidade espectral torna-se degenerado sob o nulo, onde não se aplica simplesmente resultados padrão na literatura de heterocedasticidade e autocorrelação constante (HAC). Nós fornecemos novos resultados na distribuição assintótica do estimador de densidade espectral sob degeneração. Verificou-se que as taxas de convergência que garantem a variação assintótica não degenerativa do estimador são muito mais rápidas do que a taxa requerida para estimadores HAC convencionais. A coerência do teste proposto também é discutida. Estudos de simulação mostram que nosso teste baseado em espectro é competitivo em termos de poder em comparação com um teste KPSS bem conhecido. São apresentadas aplicações para algumas séries macroeconômicas dos EUA. Resumo não encontrado por Suzanne Mccoskey, Chihwa Kao. Este artigo propõe um teste de Lagrange Multiplier (LM) baseado em residual para o nulo de cointegração em dados de painel. O teste é análogo ao invariante localmente não desejado localmente (LBUI) para uma raiz de unidade de média móvel (MA). A distribuição assintótica do teste é derivada do nulo. Monte Carlo simu. Este artigo propõe um teste de Lagrange Multiplier (LM) baseado em residual para o nulo de cointegração em dados de painel. O teste é análogo ao invariante localmente não desejado localmente (LBUI) para uma raiz de unidade de média móvel (MA). A distribuição assintótica do teste é derivada do nulo. As simulações de Monte Carlo são realizadas para estudar as propriedades de tamanho e potência do teste proposto. Em geral, os tamanhos empíricos do LM-FM e LM-DOLS são próximos do tamanho verdadeiro mesmo em pequenas amostras. O poder é bastante bom para os painéis onde T 50 e decente com painéis para menos observações em T. Na nossa amostra xed de N 50 e T 50, a presença de uma média móvel e correlação entre os erros de regressão e regressores causa os dois testes Para executar de forma bastante diferente, complicando a escolha dos procedimentos de estimação. Em geral, o teste LM-DOLS parece ser melhor para corrigir esses efeitos, embora em alguns casos o teste LM-FM seja mais poderoso. Embora grande parte da econometria de séries temporais não estacionárias tenha sido criticada por ter mais a ver com as propriedades específicas do conjunto de dados em vez de modelos econômicos subjacentes, o desenvolvimento recente de 1 a literatura de cointegração permitiu uma ponte concreta entre o longo prazo econômico Executar teoria e métodos de séries temporais. Nosso teste agora permite testar o nulo da cointegração em uma configuração de painel e deve ser de interesse considerável para economistas em uma grande variedade de campos. 1 por Biing-shen Kuo, Ching-chuan Tsong. 2005 por Diego Lubian, Diego Lubian. 2009. Os testes de estacionar exibem distorções de tamanho extremo se o processo observável estiver parado, porém altamente persistente. Neste artigo, fornecemos uma explicação teórica para a distorção do tamanho do teste KPSS para DGPs com uma ampla gama de coeficientes de autocorrelação de primeira ordem. Considerando um quase-i. Os testes de estacionar exibem distorções de tamanho extremo se o processo observável estiver parado, porém altamente persistente. Neste artigo, fornecemos uma explicação teórica para a distorção do tamanho do teste KPSS para DGPs com uma ampla gama de coeficientes de autocorrelação de primeira ordem. Considerando um processo quase integrado, quase estacionário, mostramos que a distribuição assintótica do teste contém um termo adicional, que pode explicar a quantidade de distorção de tamanho documentada em estudos de simulação anteriores. Por Steen Koekebakker, Sigbjrn Sdal. 2006. Resumo: Na literatura recente, os testes empíricos de estacionaria das taxas de frete geralmente concluem que as taxas de frete spot são processos não estacionários. No entanto, muitos economistas marítimos argumentam que a taxa de frete não pode exibir comportamento assintóticamente explosivo, como implícito por não-estacionário. Resumo: Na literatura recente, os testes empíricos de estacionaria das taxas de frete geralmente concluem que as taxas de frete spot são processos não estacionários. No entanto, muitos economistas marítimos argumentam que a taxa de frete não pode exibir comportamento assintoticamente explosivo, como implícito pela não-estacionaridade, em um mercado de frete perfeitamente competitivo. Este artigo reafirma os argumentos teóricos por trás da reversão média e delimitação do processo da taxa de frete local e sugere que a falta de rejeição da não-estacionaridade pode ser devida ao fraco poder dos testes mais utilizados. Utilizamos uma versão não-linear do teste Augmented Dickey-Fuller (ADF), com base em um modelo autoregressivo de transição suave exponencialmente (ESTAR). Este teste melhora o poder contra hipóteses alternativas não lineares de reversão média em comparação com a alternativa linear para testes ADF tradicionais. Nossos resultados empíricos mostram, em consonância com a teoria econômica marítima, que as taxas de frete nos mercados de granéis secos e petroleiros são estacionárias não-lineares. É discutida a análise de um teste de raiz de unidade média móvel para uma unidade de raiz no modelo de média móvel. Primeiro, para o modelo estacionário MA (1), sugerimos um teste de tipo de pontuação que seja localmente melhor invariante e imparcial. O desempenho do teste para amostras finitas é comparado com o teste mais poderoso. O comportamento assintótico do teste também é considerado ao computar o poder de limitação sob uma seqüência de alternativas locais. Então, estendemos o modelo a uma ordem infinita MA e sugerimos um teste para este caso estendido. Você quer ler o resto deste artigo. De acordo com os valores críticos assintóticos obtidos na Seção 3, derivamos o poder do teste no nível 5 através da integração numérica. Os resultados são relatados na Tabela 3, incluindo como referência os valores de poder obtidos por Tanaka (1990b Tanaka (. 1996) enquanto testam a estacionaridade em torno de um nível e uma tendência. Resumo Resumo abstrato Resumo: Este artigo analisa o melhor invariante localmente melhorado Estatística para testar a hipótese nula de estacionaridade em torno de um nível, mostrando sua divergência quando aplicado a série com uma mudança na sua média. Esse fato sugere uma extensão do teste permitindo o estudo da estacionaridade em torno de um nível com uma mudança exógena. A função característica Da estatística é obtida através da abordagem de Fredholm. O comportamento assintótico do teste proposto também é examinado ao computar o poder limitante sob uma seqüência de alternativas locais. Texto completo Artigo Set 2014 Mara Jos Presno Casquero Ana Jess Lpez-Menndez quotOne abordagem para Esse problema é fazer uma pré-prova de uma possível unidade de raiz antes de diferenciar os dados (Dickey e Fuller, 1979). Veja também o tratamento Em Tanaka (1990 Tanaka (. 1996). O poder da estatística DickeyFuller é explorado em muitos artigos, incluindo Lopez (1997), e o poder pode ser bastante pequeno porque a estatística não é consistente sob a alternativa. Resumo: Consideramos o problema de estimar a variância das somas parciais de uma série de tempo estacionária que possui memória longa, memória curta, memória intermediária negativa ou é a primeira diferença de tal processo. A taxa de crescimento dessa variância depende fundamentalmente do tipo de memória, e apresentamos resultados sobre o comportamento de somas cônicas de autocovariâncias da amostra nesse contexto quando a largura de banda desaparece assintoticamente. Nós também apresentamos resultados assintóticos para o caso de que a largura de banda é uma proporção fixa do tamanho da amostra, estendendo os resultados conhecidos ao caso de cera plana. Adotamos a perspectiva da largura de banda da proporção fixa em nossa seção empírica, apresentando dois métodos para estimar os valores críticos limitantes, tanto o método de subamostragem quanto a abordagem de plug-in. Estudos de simulação comparam o tamanho e o poder de ambas as abordagens aplicadas ao teste de hipóteses para a média. Ambos os métodos funcionam bem, embora o método de subamostragem pareça ser melhor dimensionado e fornecer uma estrutura viável para realizar a inferência para a média. Em resumo, fornecemos uma teoria assintótica unificada que cobre todos os diferentes tipos de memória sob um único guarda-chuva. Texto completo Artigo novembro 2013 Tucker McElroy Dimitris N. Politis Quot escrevi um artigo conjunto sobre esse problema com Steve Satchell (Tanaka e Satchell, 1989). A idéia de testar uma raiz da unidade MA (Tanaka, 1990) também surgiu desta pesquisa. Depois que eu voltei para o Japão, continuei meu trabalho em modelos de séries temporais não estacionárias e não-reversíveis. Quot Full-text Artigo Abr 2013 Em Choi Eiji Kurozumi